Der Patrimonium Middle Market Debt Fund, ein auf den deutschsprachigen Mittelstand fokussierter Private Credit Fund der Patrimonium Asset Management AG („PATRIMONIUM“), hat sich im Oktober 2018 bei der Joseph Dresselhaus GmbH & Co. KG („Dresselhaus Gruppe“ oder „Unternehmen“) engagiert.
Die Dresselhaus Gruppe ist ein in Herford/Westfalen ansässiger Großhändler für Befestigungs- und Verbindungstechnik in Familienbesitz. Das Unternehmen wurde 1950 gegründet und zählt heute zu den grössten Lieferanten von Verbindungselementen und Befestigungstechnik in Europa. An fünf Standorten in Deutschland sowie an weiteren Standorten in Frankreich, der Türkei und in Russland beschäftigt das Unternehmen insgesamt rund 800 Mitarbeiter und erzielt über 200 Millionen Euro Jahresumsatz.
Im Rahmen der Refinanzierung von Bankverbindlichkeiten hat sich PATRIMONIUM mit über 40 Millionen Euro bei der Dresselhaus Gruppe engagiert und stellt damit den grössten Teil der Fremdfinanzierung zur Verfügung. Im Rahmen der Transaktion wurde der Großteil der bisherigen Finanzierungspartner abgelöst und die Finanzierungsstruktur vereinfacht.
Die Finanzierung erfolgte durch die Begebung von Inhaberschuldverschreibungen, die durch den Patrimonium Middle Market Debt Fund erworben wurden. Die Inhaberschuldverschreibungen sind erstrangig besichert und stellen die erste bankenunabhängige Finanzierung der Dresselhaus Gruppe dar.